Döviz Kurları Ve Borsa İstanbul Endeksleri Arasındaki Volatilite Etkileşimi: Fourier Varyansta Nedensellik Yaklaşımı
Yazarlar (1)
Dr. Öğr. Üyesi İsmail DOĞAN Kırşehir Ahi Evran Üniversitesi, Türkiye
| Makale Türü |
Özgün Makale
(Diğer hakemli ulusal dergilerde yayınlanan tam makale)
|
||
| Dergi Adı | Ahi Evran Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi | ||
| Dergi ISSN | 2618-6217 | ||
| Dergi Tarandığı Indeksler | Asos indeks, INDEX COPERNICUS, JOURNAL FACTOR, ROAD, CİTE FACTOR | ||
| Makale Dili | Türkçe | Basım Tarihi | 06-2025 |
| Kabul Tarihi | 12-04-2026 | Yayınlanma Tarihi | – |
| Cilt / Sayı / Sayfa | 9 / 1 / 52–65 | DOI | – |
| Makale Linki | https://dergipark.org.tr/tr/pub/aeuiibfd/issue/93174/1686177 | ||
| Özet |
| Bu çalışma, 2 Ocak 2018 ile 31 Aralık 2024 tarihleri arasını kapsayan günlük frekanslı bir veri seti kullanarak, döviz kuru (USD/TL ve Euro/TL) volatilitesi ile BIST 100 Endeksi ve seçili sektör endeksleri (Sınai-XUSIN, Metal Eşya Makine-XMESY, Metal Ana-XMANA, Mali-XUMAL, Teknoloji-XUTEK ve Hizmetler-XUHIZ) getirileri arasındaki volatilite yayılım ilişkisini incelemektedir. Analizlerde, Li ve Enders (2018) tarafından geliştirilen ve yapısal kırılmaları dikkate alan Fourier varyansta nedensellik testi uygulanmıştır. Elde edilen bulgular, döviz kuru (USD/TL ve Euro/TL) volatilitesinin, BIST 100 ve seçili sektör endeksleri volatilitesinin nedeni olduğunu göstermektedir. Ayrıca, volatilite yayılım etkilerinin Sınai (XUSIN) Endeksi'nde kalıcı bir yapıya sahip olduğu, buna karşın BIST 100 ve diğer sektör endekslerinde daha çok geçici nitelikte gerçekleştiği sonucuna ulaşılmıştır. |
| Anahtar Kelimeler |
